Data Investasi — ROI Sederhana

Nama Investasi / Proyek

Modal Investasi

Total Investasi Awal

Total modal yang dikeluarkan: harga beli, biaya instalasi, renovasi, dll.

Keuntungan / Return

Metode Input Return

Total Keuntungan Bersih

Total laba bersih selama periode investasi (sudah dikurangi semua biaya operasional).

Periode Investasi

tahun

Nilai Sisa Investasi (opsional)

Nilai aset jika dijual di akhir periode. Contoh: mesin bekas, properti.

📊

Isi data investasi,
lalu klik Hitung ROI

ROI

—

selama — tahun

Payback Period

—

modal kembali

📊 Analisis Investasi

—

💰 Total Investasi

—

📈 Total Return

—

💹 Laba Bersih Total

—

📅 Return per Tahun

—

📊 ROI per Tahun

—

🎯 Payback Period

—

Return vs Modal (ROI) —

Simulasi ROI di Berbagai Return

Return/Thn	ROI Total	ROI/Thn	Payback

⚠️ ROI sederhana tidak memperhitungkan nilai waktu uang. Untuk investasi jangka panjang, gunakan analisis NPV di panel NPV & IRR.

Arus Kas Tahunan

Masukkan arus kas bersih (pendapatan − biaya operasional) setiap tahun. Cocok untuk investasi dengan arus kas tidak merata.

Total Investasi Awal (Tahun 0)

Arus Kas Bersih per Tahun

Arus kas bersih = Pendapatan − Biaya Operasional (tanpa depresiasi). Angka negatif = rugi tahun tersebut.

Tahun	Arus Kas Bersih (Rp)	Kum. (Rp)
1		—
2		—
3		—
4		—
5		—

Nilai Sisa / Salvage Value (opsional)

💹

Isi investasi dan arus kas per tahun,
lalu klik Hitung Payback & ROI

ROI Total

—

selama — tahun

Payback Period

—

modal kembali

📊 Analisis

—

💰 Total Investasi

—

📈 Total Arus Kas

—

💹 Net Profit

—

📅 Rata-rata CF/Thn

—

Grafik Kumulatif Arus Kas

Tahun	Arus Kas	Kumulatif	Status

⚠️ Payback Period ini tidak memperhitungkan nilai waktu uang. Untuk analisis yang lebih akurat, gunakan Discounted Payback Period di panel NPV & IRR.

NPV & IRR — Analisis Nilai Waktu Uang

NPV memperhitungkan bahwa uang hari ini lebih bernilai dari uang di masa depan (time value of money). IRR adalah tingkat return aktual investasi ini.

Total Investasi Awal

Tingkat Diskonto / Hurdle Rate (WACC)

%/thn

Gunakan biaya modal rata-rata (WACC) atau tingkat return minimum yang diharapkan. Untuk UMKM biasanya 10–15%.

Arus Kas Bersih per Tahun

Tahun	Arus Kas (Rp)	PV Arus Kas
1		—
2		—
3		—
4		—
5		—

Nilai Terminal / Sisa (opsional)

🏦

Isi data investasi dan arus kas,
lalu klik Hitung NPV & IRR

NPV

—

Net Present Value

IRR

—

Internal Rate of Return

🏦 Analisis NPV

—

💰 Total Investasi

—

📊 Total PV Arus Kas

—

🏦 NPV

—

📈 IRR

—

📉 Hurdle Rate

—

✅ Profitability Index

—

Sensitivitas NPV di Berbagai Diskonto

Diskonto	NPV	PI	Keputusan

⚠️ IRR dihitung dengan metode biseksi numerik (estimasi, bukan eksak). Untuk IRR jamak atau arus kas tidak konvensional, konsultasikan dengan analis keuangan.

📖 Memahami ROI, Payback, NPV & IRR

Empat metrik ini adalah alat standar untuk mengevaluasi kelayakan investasi bisnis — dari yang paling sederhana (ROI) hingga yang paling komprehensif (NPV/IRR).

📊

ROI (Return on Investment)

Persentase keuntungan relatif terhadap modal yang diinvestasikan. Sederhana dan mudah dipahami. ROI 150% artinya Anda mendapatkan 1,5× lipat modal kembali sebagai keuntungan. Kekurangan: tidak memperhitungkan waktu.

⏱️

Payback Period

Berapa lama waktu yang dibutuhkan untuk mengembalikan modal investasi awal dari arus kas yang dihasilkan. Semakin pendek semakin baik. Cocok untuk bisnis dengan risiko tinggi atau kebutuhan likuiditas cepat.

🏦

NPV (Net Present Value)

Nilai sekarang dari semua arus kas masa depan dikurangi investasi awal. NPV positif = investasi layak. NPV memperhitungkan time value of money — uang Rp100 juta sekarang lebih bernilai dari Rp100 juta 3 tahun lagi.

📈

IRR (Internal Rate of Return)

Tingkat diskonto yang membuat NPV = 0. Ini adalah return aktual investasi Anda. Jika IRR > cost of capital (WACC/hurdle rate), investasi layak dilakukan. IRR 25% artinya investasi ini menghasilkan return 25% per tahun.

Rumus ROI

ROI = (Total Return − Investasi) ÷ Investasi × 100%

Return = total keuntungan bersih selama periode investasi

Rumus Payback Period

Payback = Investasi ÷ Arus Kas Bersih per Tahun

Untuk arus kas tidak merata: interpolasi kumulatif

Rumus NPV

NPV = Σ [CFt ÷ (1+r)ᵗ] − Investasi₀

CFt = arus kas tahun ke-t · r = tingkat diskonto · t = tahun

Profitability Index (PI)

PI = Total PV Arus Kas ÷ Investasi Awal

PI > 1 = layak · PI = 1 = impas · PI < 1 = tidak layak

🧑‍💼 Contoh Kasus Investasi

Tiga skenario nyata dari berbagai jenis investasi bisnis.

🏭 Mesin Produksi Baru

Investasi awalRp150.000.000

Return/tahunRp50.000.000

Periode5 tahun

ROI Total166,7%

ROI/Tahun33,3%

Payback Period3 tahun

✅ ROI 33,3%/tahun sangat baik. Mesin terbayar dalam 3 tahun, 2 tahun sisanya adalah profit murni.

🏪 Ekspansi Cabang Baru

Investasi awalRp300.000.000

Tahun 1Rp40.000.000

Tahun 2Rp70.000.000

Tahun 3–5Rp90.000.000

Total ReturnRp380.000.000

Payback Period~4,1 tahun

⚠️ Payback agak lama karena tahun pertama masih ramp-up. ROI akhirnya 26,7% — cukup layak untuk ekspansi.

🏨 Properti Sewa Ruko

Harga beli propertiRp500.000.000

Pendapatan sewa/thnRp48.000.000

Biaya perawatan/thnRp8.000.000

Arus kas bersih/thnRp40.000.000

ROI/Tahun8%

Payback Period12,5 tahun

📊 ROI 8%/tahun (dari sewa saja) relatif rendah. Namun nilai properti yang naik bisa meningkatkan total return secara signifikan.

💡 Tips Analisis Kelayakan Investasi

🎯Gunakan beberapa metrik sekaligus. ROI tinggi tapi payback period sangat panjang mungkin tidak cocok untuk bisnis yang butuh likuiditas. NPV positif dengan IRR di atas hurdle rate adalah sinyal investasi yang paling kuat.

📊Buat skenario pesimis, moderat, dan optimis. Jangan hanya hitung satu skenario. Kurangi proyeksi pendapatan 20–30% untuk skenario pesimis — jika investasi masih layak, risikonya lebih terkontrol.

⏰Payback Period < 3 tahun = umumnya aman untuk UMKM. Untuk usaha kecil dengan modal terbatas, hindari investasi dengan payback lebih dari 5 tahun kecuali arus kasnya sangat stabil dan terprediksi.

🏦Hurdle rate untuk NPV harus realistis. Gunakan minimal bunga deposito (5–6%) sebagai batas bawah. Jika modal dari pinjaman bank 10–12%, gunakan angka itu. NPV positif hanya bermakna jika dibandingkan dengan alternatif investasi terbaik yang tersedia.

🔍Jangan lupa biaya tersembunyi. Investasi mesin bukan hanya harga beli — tambahkan biaya instalasi, pelatihan karyawan, modal kerja tambahan, dan depresiasi. Investasi properti perlu tambah pajak, notaris, dan renovasi.

❓ Pertanyaan yang Sering Ditanyakan

Berapa ROI yang dianggap bagus untuk bisnis? +

Tergantung industri dan risiko. Patokan umum: ROI < 10%/tahun = kurang baik (lebih baik deposito); 10–20%/tahun = cukup baik; 20–50%/tahun = sangat baik; > 50%/tahun = luar biasa (tapi waspadai risiko). Untuk bisnis UMKM dengan risiko operasional, targetkan minimal ROI 25–30%/tahun agar sepadan dengan waktu dan tenaga yang dikeluarkan.

Apa perbedaan ROI dan IRR? Mana yang lebih akurat? +

ROI sederhana menghitung total keuntungan ÷ modal, tanpa memperhitungkan kapan uang diterima. IRR memperhitungkan time value of money — uang Rp50 juta diterima tahun 1 lebih bernilai dari Rp50 juta diterima tahun 5. IRR jauh lebih akurat untuk membandingkan investasi dengan periode berbeda atau arus kas tidak merata. Untuk keputusan investasi signifikan, selalu gunakan NPV dan IRR.

NPV saya positif tapi IRR di bawah hurdle rate — harus bagaimana? +

Kondisi ini jarang terjadi dan biasanya mengindikasikan arus kas yang tidak konvensional (ada tahun dengan arus kas negatif di tengah periode). Dalam kondisi normal, NPV positif dan IRR di atas hurdle rate seharusnya konsisten. Jika ini terjadi, cek kembali input arus kas Anda — mungkin ada kesalahan input atau arus kas yang tidak lazim.

Apakah ROI pemasaran bisa dihitung dengan kalkulator ini? +

Ya, bisa! Untuk ROI marketing: "Investasi" = total anggaran marketing. "Return" = pendapatan tambahan yang dihasilkan dari kampanye tersebut dikurangi HPP. Contoh: Iklan Instagram Rp10 juta menghasilkan penjualan tambahan Rp40 juta dengan margin 50% → Return = Rp20 juta → ROI = (20–10) ÷ 10 × 100% = 100%.